dobór spółek do portfela

Z racji mojego branżowego doświadczenia zainteresowałem się (pod kątem inwestycji) spółkami z sektora restauracyjnego, a dokładniej QSR (quick service restaurant). W poprzednich wpisach mogliście zapoznać się z analizami fundamentalnymi McDonalds’a i Starbucks’a. W poniższym artykule przygotowałem dla Was analizę sektora kawiarnianego z wykorzystaniem modelu 5 Sił Portera. Rywalizacja pomiędzy konkurentami wewnątrz sektora Na rynku kawy panuje silna konkurencja pod względem jakości produktów, ich innowacyjności, jakości obsługi w lokalach, […]

Pięć sił Portera to jedna z metod analizy strategicznej spółki, stworzona w 1979 r. przez amerykańskiego ekonomistę, eksperta w dziedzinie strategii organizacji i konkurencji, profesora Harvardu – Michaela E. Portera. Polega na weryfikacji atrakcyjności sektora oraz zbadaniu jego struktury, poprzez rozpoznanie rynkowego otoczenia przedsiębiorstwa, ocenę potencjału konkurentów, wpływ sił przetargowych dostawców i nabywców, a także groźby pojawienia się nowych producentów i zamienników interesujących nas produktów. Podstawowym założeniem […]

„Kawiarniany król” – raport z analizy fundamentalnej spółki Starbucks Starbucks Corporation to największa sieć kawiarni na świecie, założona w 1971 r. przez Jerry’ego Baldwina, Zev Siegela i Gordona Bowkera, choć największy wpływ na jej rozwój miał Howard Schultz. Posiadająca początkowo jeden sklep na historycznym rynku Pike Place w Seattle firma po 50 latach zyskała status „kawiarnianego króla” — liczba jej lokali na całym świecie przekracza 38 tys. i ciągle […]

Witajcie! Nie wiem jak u Was (zakładam, że podobnie), ale drugi kwartał, a wraz z nim pierwsze półrocze 2024 minęły bardzo (za) szybko! Działo się sporo, za równo na rynku, jak i u mnie, poniżej bez zbędnego lania wody (starałem się jak na egzaminie w 8 klasie!) przechodzę do konkretów. Podsumowanie pierwszego kwartału 2024 znajdziecie tutaj: https://okiemstratega.pl/podsumowanie-portfela-akcji-na-koniec-pierwszego-kwartalu-2024/ Za jedno z większych osiągnieć uważam wyjście z dwóch błędnych inwestycji w spółki Woodpecker i Sygnis. Dziękuję […]

Analiza PESTEL, zwana również analizą sektorową lub analizą zewnętrzną, to narzędzie służące do identyfikacji zewnętrznych czynników wpływających na organizację. W nazwie zawarte są pierwsze litery, które pochodzą od sześciu kluczowych elementów analizy, oznaczających kolejno: uwarunkowania polityczne (Political), ekonomiczne (Economic), społeczne (Social), technologiczne (Technological), środowiskowe (Environmental) oraz prawne (Legal). Analiza PESTEL jest pomocna przy podejmowaniu przez inwestora świadomych, strategicznych decyzji. Jest jednym z podstawowych narzędzi […]

Witajcie! Zgodnie z obietnicą i małym opóźnieniem, za które serdecznie przepraszam przygotowałem kwartalne podsumowanie mojego portfela wraz z krótkim komentarzem przy każdej pozycji oraz spojrzeniem na przyszłość, zarówno tą bliższą jak i bardziej odległą. Poprzedni, a zarazem pierwszy wpis opisujący moją osobę, filozofię inwestycyjną i skład portfela w styczniu 2024 znajdziecie tutaj, podsumowanie inwestycji w drugim kwartale możecie natomiast zobaczyć tu: https://okiemstratega.pl/podsumowanie-inwestycji-na-koniec-drugiego-kwartalu-2024/ Gdybym miał jednym zdaniem podsumować miniony kwartał […]

Szanowni Państwo, dziś chciałbym się podzielić moim doświadczeniem dotyczącym zbyt wczesnego sprzedawania spółek. W tych konkretnych przypadkach doświadczeniem złym w sensie finansowym – każda z wymienionych poniżej spółek „pojechała” dalej. Lekcja teoretycznie prosta – masz w portfelu dobrą spółkę (kupiłeś ją z odpowiednim marginesem bezpieczeństwa), z dalszymi perspektywami wzrostu, to jeśli nie masz na celowniku dużo lepszej inwestycji, to jej nie sprzedawaj. Łatwo powiedzieć, trudniej zrobić. Przyszła mi do głowy wypowiedź Warrena Bufetta: […]

Przez ostatnie 6 lat dość skrupulatnie zgłębiałem wiedzę na temat inwestowania w wartość. Najwięcej nauczyłem się (oczywiście poza praktyką inwestowania, którą każdemu z Was polecam) poznając historie bardzo skutecznych i długoterminowych inwestorów w wartość. W niniejszym, krótkim wpisie, przedstawiam Wam listę tych fascynujących (nie tylko ze względu na osiągane wyniki, ale także, a może głównie ich podejścia do życia) postaci. W kolejnych wpisach przybliżę Wam ich historie, fundusze, które zakładali […]

Szanowni Państwo,  chciałbym przedstawić Wam moją osobę, drogę, którą przeszedłem jako przedsiębiorca oraz tę, którą podążam jako inwestor giełdowy. Bardzo istotny jest cel – finansowa niezależność, odważę się jednak postawić tezę, że właśnie droga do jego osiągnięcia jest ważniejsza. Zatem zaczynamy. Przez ponad 20 lat budowałem różnego rodzaju przedsiębiorstwa. Zacząłem jeszcze na studiach od serwisu i salonu z telefonami, próbowałem sił w transporcie ciężkim, wynajmie pojazdów, doradztwie, a finalnie kończąć przygodę […]